नए बुलियन बैंकों के साथ इंडोनेशिया ने सोने को आर्थिक ताकत में बदला

कमोडिटी प्रबंधन में रणनीतिक बदलाव

इंडोनेशिया पाम ऑयल और निकल के समान सोने को भी महत्व देकर अपने आर्थिक परिदृश्य को नया रूप देने की दिशा में निर्णायक कदम उठा रहा है। दक्षिण-पूर्व एशिया के इस देश ने हाल ही में अपने पहले बुलियन बैंक शुरू किए हैं। इस कदम का उद्देश्य कीमती धातु को घरेलू वित्तीय प्रणाली में पूरी तरह शामिल करना है। इस पहल के जरिए इंडोनेशिया कच्चे माल के निर्यातक से सोने के प्रसंस्करण, कारोबार और भंडारण का प्रमुख केंद्र बनना चाहता है। इसके लिए वह वैश्विक बाजार में सोने की रिकॉर्ड ऊंची कीमतों और देश में हासिल की गई नई रिफाइनिंग क्षमता का लाभ उठा रहा है।

सरकार ने सरकारी स्वामित्व वाली संस्थाओं पीटी पेगाडाइयन और बैंक शरिया इंडोनेशिया (बीएसआई) को बुलियन सेवाओं के आधिकारिक प्रदाता के रूप में नामित किया है। ये संस्थाएं सोने के जमा, कारोबार, वित्तपोषण और अभिरक्षा सहित एक व्यापक तंत्र का संचालन करेंगी। सोने की पूरी आपूर्ति शृंखला को देश की सीमाओं के भीतर रखकर इंडोनेशिया आयातित शुद्ध सोने पर अपनी निर्भरता घटाने और अपने विशाल प्राकृतिक संसाधनों का अधिकतम आर्थिक मूल्य हासिल करने की उम्मीद कर रहा है।

पेगाडाइयन के अध्यक्ष निदेशक दमार लात्री सेतियावान ने इस घटनाक्रम के रणनीतिक महत्व पर जोर दिया। उन्होंने कहा कि गोल्ड बैंकों की मौजूदगी से इंडोनेशिया ऐसा एकीकृत तंत्र बना सकता है, जिसमें प्रबंधन, भंडारण, वित्तपोषण और कारोबार पूरी तरह देश के भीतर हो। इससे लंबे समय से चली आ रही उस विसंगति का समाधान होगा, जिसमें सोने के बड़े भंडार वाला देश परिष्कृत सोने के लिए आयात पर निर्भर था।

रिकॉर्ड कीमतों और घरेलू रिफाइनिंग का लाभ

इस पहल की शुरुआत बाजार के अनुकूल माहौल में हुई है। 2025 में वैश्विक सोने की कीमतें बार-बार रिकॉर्ड ऊंचाई पर पहुंचीं और 3,000 डॉलर प्रति औंस के करीब आ गईं। इसी दौरान इंडोनेशिया ने देश में शुद्ध सोना बनाने की क्षमता हासिल कर एक तकनीकी उपलब्धि दर्ज की। दुनिया की सबसे बड़ी सोने की खदानों में से एक ग्रासबर्ग का संचालन करने वाली फ्रीपोर्ट इंडोनेशिया ने कच्चे अयस्क को 99.99 प्रतिशत शुद्धता वाली सोने की छड़ों में सफलतापूर्वक बदला है।

बुलियन बैंकों की शुरुआत से कुछ हफ्ते पहले, फ्रीपोर्ट इंडोनेशिया ने देश में उत्पादित शुद्ध सोने की पहली खेप सरकारी खनन कंपनी पीटी अनेका तंबांग (अंतम) को सौंपी। इस खेप का वजन 125 किलोग्राम था। यह इंडोनेशिया की खनन क्षेत्र में डाउनस्ट्रीम गतिविधियां बढ़ाने की महत्वाकांक्षा की दिशा में बड़ी उपलब्धि थी। फ्रीपोर्ट इंडोनेशिया ने अपनी सहायक कंपनी पीटी स्मेल्टिंग में लगभग 12.56 टन एनोड स्लाइम का प्रसंस्करण किया, जिससे 189 किलोग्राम सोने की छड़ें बनीं।

फ्रीपोर्ट इंडोनेशिया के मुख्य कार्यकारी टोनी वेनस ने उत्पाद की शुद्धता और संचालन के पैमाने को रेखांकित किया। आपूर्ति शृंखला सुनिश्चित करने के लिए फ्रीपोर्ट और अंतम ने 30 टन सोने की बिक्री और खरीद का पांच साल का समझौता किया, जिसका अनुमानित मूल्य 12.5 अरब डॉलर है। यह समझौता नए वित्तीय तंत्र में देश में परिष्कृत सोने की नियमित आपूर्ति सुनिश्चित करता है।

देश में सोने की कीमतें भी वैश्विक तेजी के अनुरूप बढ़ी हैं। 2025 के दौरान अंतम की सोने की छड़ों की कीमत करीब 10 लाख रुपिया (60 डॉलर) प्रति ग्राम बढ़ी। कीमत 2 जनवरी को 15.2 लाख रुपिया प्रति ग्राम से बढ़कर 31 दिसंबर तक 25 लाख रुपिया हो गई, जिससे निवेश और कारोबार के लिए मजबूत माहौल बना।

निष्क्रिय संपत्ति का आर्थिक उपयोग

बुलियन बैंकों की स्थापना के पीछे एक प्रमुख वजह इंडोनेशियाई नागरिकों के पास निजी तौर पर मौजूद सोने की विशाल मात्रा है। अनुमान है कि पूरे द्वीपसमूह के घरों में लगभग 1,800 टन सोना है। इसका बड़ा हिस्सा घरों या निजी तिजोरियों जैसी गैर-संस्थागत जगहों पर रखा है। सरकारी उपक्रम मंत्री एरिक थोहर ने कहा कि पहले इन भंडारों का सिर्फ टन के हिसाब से लेखा रखा जाता था और इन्हें किसी भी बैंक की वित्तीय बैलेंस शीट में शामिल नहीं किया जाता था।

"दूसरे शब्दों में, इनका आर्थिक उपयोग नहीं हुआ है," थोहर ने कहा।

निजी संपत्ति का यह विशाल भंडार बड़ी, लेकिन अब तक इस्तेमाल न हुई आर्थिक क्षमता दर्शाता है। नागरिकों को अपना सोना औपचारिक बैंकिंग प्रणाली में जमा करने के लिए प्रोत्साहित कर सरकार इन स्थिर संपत्तियों को सक्रिय वित्तीय साधनों में बदलना चाहती है। उम्मीद है कि इस प्रक्रिया से देश का विदेशी मुद्रा भंडार मजबूत होगा और मुद्रा की स्थिरता को सहारा मिलेगा।

यह पहल सोने के देश से बाहर जाने की समस्या का भी समाधान करती है। पहले घरेलू भंडारण और वित्तीय ढांचे की कमी के कारण इंडोनेशिया में खनन किए गए सोने का बड़ा हिस्सा निर्यात कर दिया जाता था या विदेशों में रखा जाता था। बुलियन बैंकों के शुभारंभ पर राष्ट्रपति प्रबोवो सुबियांतो ने इस मुद्दे को उठाते हुए कहा कि इंडोनेशिया एक समृद्ध देश है, जिसे अब जाकर अपनी संपदा का एहसास हुआ है। उन्होंने बताया कि राष्ट्रीय सोना उत्पादन सालाना 100 मीट्रिक टन से बढ़कर 160 टन हो गया है और इस मूल्य को देश में बनाए रखने के लिए बेहतर तंत्र की जरूरत है।

नए बुलियन बैंकों की सेवाएं

नए लाइसेंस प्राप्त संस्थान पेगाडाइयन और बीएसआई बाजार के अलग-अलग हिस्सों तक पहुंचने के लिए विशिष्ट, लेकिन एक-दूसरे की पूरक सेवाएं दे रहे हैं। सरकारी स्वामित्व वाली गिरवी ऋण कंपनी पेगाडाइयन ने खुदरा निवेश से आगे बढ़कर बुलियन सेवाओं की पूरी शृंखला शुरू की है। इसमें सोना जमा करना, सोने के बदले कार्यशील पूंजी ऋण, भौतिक सोने का कारोबार और खुदरा तथा कॉरपोरेट ग्राहकों के लिए अभिरक्षा सेवाएं शामिल हैं। नवंबर 2025 के अंत तक पेगाडाइयन की प्रबंधनाधीन सोने की संपत्ति बढ़कर 132.3 टन हो गई थी।

देश का सबसे बड़ा इस्लामिक बैंक, बैंक शरिया इंडोनेशिया, अपनी बुलियन सेवाओं को धार्मिक और नैतिक वित्त के अनुरूप तैयार करता है। बीएसआई हज और उमरा के खर्चों के लिए खास तौर पर बनाए गए गोल्ड सेविंग खातों जैसे उत्पादों पर ध्यान देता है। इनके जरिए ग्राहक स्थिर, संपत्ति-समर्थित मुद्रा में धार्मिक यात्राओं के लिए बचत कर सकते हैं। यह तरीका शरिया सिद्धांतों के अनुरूप है और देश की बड़ी मुस्लिम आबादी को आकर्षित करता है।

नए नियमों के तहत बुलियन बैंक के रूप में काम करने की इच्छुक वित्तीय कंपनियों के पास कम से कम 14 ट्रिलियन रुपिया, यानी करीब 85 करोड़ डॉलर की पूंजी होनी चाहिए। प्रवेश की यह ऊंची सीमा सुनिश्चित करती है कि इन कीमती संपत्तियों का प्रबंधन केवल वित्तीय रूप से मजबूत संस्थाएं करें, जिससे जमाकर्ताओं को सुरक्षा और भरोसा मिले।

आर्थिक अनुमान और रोजगार सृजन

इंडोनेशिया सरकार ने बुलियन बैंकिंग क्षेत्र के लिए महत्वाकांक्षी आर्थिक लक्ष्य तय किए हैं। राष्ट्रपति प्रबोवो सुबियांतो ने घोषणा की कि बुलियन सेवाओं से सकल घरेलू उत्पाद में 245 ट्रिलियन रुपिया (14.7 अरब डॉलर) की बढ़ोतरी हो सकती है और 18 लाख नए रोजगार पैदा हो सकते हैं। रोजगार सृजन के अनुमान अलग-अलग हैं। कुछ अध्ययनों में 8 लाख नौकरियों का अनुमान है, लेकिन आम सहमति है कि यह क्षेत्र रोजगार का अहम स्रोत बनेगा।

मंत्री एरिक थोहर ने भी इन आशावादी अनुमानों का समर्थन करते हुए कहा कि इस पहल से आर्थिक वृद्धि 8 प्रतिशत तक पहुंच सकती है। उन्होंने बताया कि इसके फायदे बैंकिंग क्षेत्र में सीधे रोजगार सृजन तक सीमित नहीं हैं। सरकार विदेशी मुद्रा भंडार बचा सकेगी, आभूषण उद्योग को प्रतिस्पर्धी कीमतों पर कच्चा माल मिलेगा और खनन कंपनियां स्थानीय बैंकों से सीधे परियोजना वित्तपोषण हासिल कर सकेंगी या वायदा हेज अनुबंध कर सकेंगी।

इसके अलावा, बुलियन बैंकों की स्थापना से देश की सोने के आयात पर निर्भरता घटने की उम्मीद है। अयस्क का घरेलू प्रसंस्करण कर और परिष्कृत उत्पाद को देश की सीमाओं के भीतर रखकर इंडोनेशिया सोने की छड़ों के लिए कच्चे माल के आयात पर पहले खर्च होने वाली लगभग 200 ट्रिलियन रुपिया की विदेशी मुद्रा बचा सकता है।

चुनौतियां और विशेषज्ञों के विचार

सरकार की योजना महत्वाकांक्षी है, लेकिन अर्थशास्त्रियों का कहना है कि बुलियन बैंकिंग से वास्तविक आर्थिक गतिविधियों को तुरंत बढ़ावा मिलना तय नहीं है। गजह माडा विश्वविद्यालय (यूजीएम) के अर्थशास्त्री विस्नु नुग्रोहो ने कहा कि सैद्धांतिक रूप से बुलियन बैंक सीधे वास्तविक आर्थिक वृद्धि को बढ़ाने के बजाय वित्तीय क्षेत्र को गहरा करने से अधिक जुड़े हैं। उन्होंने बताया कि इंडोनेशिया के सोने के भंडार लगभग 3,600 मीट्रिक टन हैं, जो चीन और अमेरिका के घोषित भंडार से अधिक हैं, लेकिन उसका सालाना उत्पादन करीब 100 मीट्रिक टन है, जो ऑस्ट्रेलिया और कनाडा जैसे बड़े उत्पादकों से काफी कम है।

विस्नु ने कहा कि बड़े सोना भंडार वाले देश केवल इस धातु के कारण मजबूत नहीं होते, बल्कि उनकी अर्थव्यवस्थाएं विविध और वित्तीय संस्थान मजबूत होते हैं। इंडोनेशिया के सीमित उत्पादन और बड़े भंडार के बीच का अंतर सोने की औद्योगिक कच्चे माल के बजाय रणनीतिक वित्तीय संपत्ति के रूप में भूमिका को दर्शाता है। भंडार मुद्रा की स्थिरता को सहारा दे सकते हैं, लेकिन इस स्थिरता को व्यापक आर्थिक वृद्धि में बदलने के लिए कुशल वित्तीय प्रणालियों की जरूरत है।

यूजीएम की अर्थशास्त्री दिनी ग़ुज़िनी ने वित्तीय क्षेत्र और वास्तविक अर्थव्यवस्था के बीच गहरे संबंधों की जरूरत पर जोर दिया। उन्होंने कहा कि आर्थिक वृद्धि को बढ़ावा देने के लिए ऐसे माध्यम होने चाहिए जो वास्तविक क्षेत्र को वित्तीय क्षेत्र से जोड़ें। कारोबार, रिफाइनिंग, लॉजिस्टिक्स, लीजिंग और कीमती धातुओं का वित्तपोषण संभावित विकास के स्रोत हैं।

भरोसे और ढांचे का निर्माण

नए बुलियन बैंकों के सामने एक अहम चुनौती सोने को अपने पास रखने की सांस्कृतिक पसंद को बदलना होगा। इंडोनेशिया में सोना सांस्कृतिक परंपराओं से गहराई से जुड़ा है। इसे संपत्ति सुरक्षित रखने का भरोसेमंद जरिया माना जाता है और अक्सर पीढ़ी-दर-पीढ़ी सौंपा जाता है। नागरिकों को अपना सोना घर की तिजोरियों से बैंक के सुरक्षित भंडारों में रखने के लिए राजी करने हेतु वित्तीय प्रणाली में पर्याप्त भरोसा कायम करना होगा।

तुर्की और भारत जैसे देशों में इसी तरह की कोशिशों के नतीजे मिले-जुले रहे हैं, क्योंकि कई नागरिकों ने अपना सोना बैंकों में जमा करने के बजाय घर पर रखना पसंद किया। इस चुनौती से निपटने के लिए इंडोनेशिया सुरक्षा और पारदर्शिता बढ़ाने के लिए ब्लॉकचेन-आधारित ट्रैकिंग और डिजिटल प्रमाणन प्रणालियों जैसी उन्नत तकनीकों का इस्तेमाल कर रहा है। इसके अलावा, नागरिकों को औपचारिक गोल्ड बैंकिंग के फायदे बताने के लिए जन-जागरूकता अभियान जरूरी होंगे। इन फायदों में सोने के जमा पर प्रतिस्पर्धी ब्याज दरें और संस्थागत भंडारण की सुरक्षा शामिल हैं।

नियामक ढांचा और भविष्य में विस्तार

इंडोनेशिया में बुलियन बैंकिंग का कानूनी आधार वित्तीय क्षेत्र के विकास और सुदृढ़ीकरण से संबंधित कानून संख्या 4, 2023 (यूयू पी2एसके) में स्थापित है। यह कानून वित्तीय सुधार अनिवार्य करता है और वित्तीय क्षेत्र को मजबूत करने के प्रमुख उपाय के रूप में गोल्ड बैंकों की स्थापना को रेखांकित करता है। वित्तीय सेवा प्राधिकरण (ओजेके) ने विनियमन संख्या 17, 2024 के जरिए इस ढांचे को और स्पष्ट किया। यह विनियमन जमा, वित्तपोषण, कारोबार और अभिरक्षा सहित बुलियन कारोबार की गतिविधियों को नियंत्रित करता है।

नियामक ढांचे में सावधानी, पूंजी संबंधी शर्तों, जोखिम प्रबंधन और पारदर्शिता पर जोर दिया गया है। इसमें धनशोधन-विरोधी सख्त कार्यक्रम, उपभोक्ता संरक्षण के उपाय और मजबूत रिपोर्टिंग प्रणालियां भी अनिवार्य हैं। इन नियमों का उद्देश्य क्षेत्र का सुरक्षित और टिकाऊ विकास सुनिश्चित करना तथा वित्तीय प्रणाली की अखंडता और उपभोक्ताओं के हितों की रक्षा करना है।

आगे चलकर बुलियन बैंकिंग क्षेत्र का विस्तार हो सकता है। अभी तक केवल पेगाडाइयन और बीएसआई को लाइसेंस मिला है, लेकिन सरकार ने संकेत दिया है कि पूंजी संबंधी सख्त शर्तें पूरी करने वाली अन्य वित्तीय कंपनियों को भी लाइसेंस दिए जा सकते हैं। इंडोनेशिया बुलियन मार्केट एसोसिएशन (आईबीएमए) का गठन इस क्षेत्र को विकसित करने के साझा प्रयास का संकेत देता है। इसकी पहल पेगाडाइयन, फ्रीपोर्ट, अंतम और बीएसआई सहित सरकारी उपक्रमों ने की है। यह संस्था उद्योग के मानक विकसित करने और सोने से जुड़े तंत्र के विस्तार में मदद करेगी।

निष्कर्ष

इंडोनेशिया में बुलियन बैंकों की शुरुआत प्राकृतिक संसाधनों के साथ देश के रिश्ते को नए सिरे से परिभाषित करने की रणनीतिक कोशिश है। कच्चे अयस्क के खनन से आगे बढ़कर वित्तीय प्रबंधन के उन्नत चरण तक पहुंचते हुए देश अपनी सीमाओं के भीतर अधिक संपत्ति बनाए रखना और अर्थव्यवस्था को बाहरी झटकों से बचाना चाहता है। इस पहल की सफलता सरकार की जनभरोसा कायम करने, मजबूत नियम लागू करने और वित्तीय सेवाओं को वास्तविक अर्थव्यवस्था से प्रभावी ढंग से जोड़ने की क्षमता पर निर्भर करेगी। यह मॉडल सफल हुआ तो प्राकृतिक संसाधनों से समृद्ध दूसरे देशों के लिए भी मिसाल बन सकता है, जो अपनी संपदा की पूरी क्षमता का उपयोग करना चाहते हैं।

मुख्य बिंदु

• इंडोनेशिया ने सोने को घरेलू वित्तीय प्रणाली में शामिल करने के लिए अपने पहले बुलियन बैंक, पेगाडाइयन और बैंक शरिया इंडोनेशिया, शुरू किए।
• इस पहल का उद्देश्य निजी तौर पर रखे गए अनुमानित 1,800 टन सोने का आर्थिक उपयोग करना और आयात पर निर्भरता घटाना है।
• फ्रीपोर्ट इंडोनेशिया ने घरेलू स्तर पर 99.99 प्रतिशत शुद्धता वाला सोना परिष्कृत करने की क्षमता हासिल की है और पांच साल में अंतम को 30 टन सोने की आपूर्ति करेगी।
• सरकारी अनुमान के मुताबिक यह क्षेत्र जीडीपी में 245 ट्रिलियन रुपिया जोड़ सकता है और 18 लाख तक रोजगार पैदा कर सकता है।
• बुलियन सेवाएं देने वाली संस्थाओं के लिए नियमों के तहत कम से कम 14 ट्रिलियन रुपिया की पूंजी जरूरी है।